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投資不及時 績效差異大2013/11/02 08:23中央社
(中央社記者許湘欣台北2013年11月2日電)投資除了找到對的標的,在對的時間及時出手也很重要。投信業者指出,根據統計,主升段就進場跟末升段才進場的報酬率,12年可以相差近4倍。
德盛安聯四季雙收入息組合基金經理人傅子平表示,選擇好標的是投資成功關鍵之一,但選對時間進場也是重要因素,歷史資料顯示,主升段立刻出手比等到末升段才進場,更能大幅增加投資組合報酬率。
他說,一般主升段定義為上漲3個月趨勢就算初步成形,但散戶多拘泥於過去1年的表現,經常要等市場漲到末升段,才有所行動。
然而,主升段進場的報酬率,遠遠勝過等到末升段才進場的結果。根據統計,科技泡沫後的過去12年,每個月買進過去3個月表現最佳(主升段)的3類資產報酬率,跟每月買進的是已漲1年(末升段)的最佳3類資產,沒有立刻出手的結果,主升段就進場跟末升段才進場的報酬率,12年相差近4倍。
傅子平指出,今年來政經議題變數不斷,一邊經濟觸底復甦,一邊變數紛至沓來,隨著全球經濟微溫成長,機會與風險並存,這個時候投資要能靈活配置,透過組合基金以持有一籃子基金的方式,擺脫參考指數的束縛,直接鎖定未來3到6個月最具成長機會的市場與標的,兼顧固定收益的配息資產與資本利得的成長機會,是市場多空快速交替下的最佳投資工具。
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